Vonovia platziert Wandelanleihe über 750 Mio. Euro

Der DAX-Konzern Vonovia treibt die Optimierung seiner Finanzstruktur weiter voran. Wie das Unternehmen am Dienstag in Bochum mitteilte, beabsichtigt der Immobilienriese die Ausgabe von Wandelanleihen mit einem Gesamtnennbetrag von 750 Mio. Euro. Die Platzierung erfolgt im Wege einer beschleunigten Privatplatzierung bei institutionellen Investoren außerhalb der USA. Bestehende Aktionäre bleiben bei diesem Schritt außen vor, da ihre Bezugsrechte ausgeschlossen wurden.

Die neuen Papiere haben eine Laufzeit bis zum 30. Juni 2031 und werden mit einem Nennbetrag von 100.000 Euro pro Stück emittiert. Eine laufende Verzinsung ist für die Anleihen nicht vorgesehen. Stattdessen haben die Anleger die Wahl, die Papiere in Aktien der Vonovia SE zu wandeln oder sich den Betrag am Ende der Laufzeit in bar auszahlen zu lassen. Die Wandlungsprämie soll nach Unternehmensangaben voraussichtlich zwischen 35 und 40 Prozent über dem aktuellen Referenzkurs der Aktie liegen. Sollte es nicht zu einer Wandlung kommen, ergibt sich eine Rendite bis zur Fälligkeit zwischen 1,625 und 2,125 Prozent pro Jahr. Der Rückzahlungsbetrag wird entsprechend zwischen 108,43 und 111,15 Prozent des Nennwerts festgesetzt.

Mit dem Erlös aus der Transaktion plant Vonovia, allgemeine geschäftliche Zwecke zu finanzieren und bestehende Verbindlichkeiten abzulösen. Die endgültigen Konditionen der Anleihe werden voraussichtlich noch im Laufe des Tages bekannt gegeben. Die technische Abwicklung und die Ausgabe der Papiere sind für Ende Juni geplant.